VAMOS ENTENDER O QUE SIGNIFICA NA PRÁTICA
Eu estava escrevendo o artigo RESERVA DE EMERGÊNCIA: QUAL É O INVESTIMENTO MAIS ADEQUADO PARA MEI? quando me deparei com a palavra "spread" e resolvi trazer para o Caderno de respostas a sua definição, assim fica bem mais fácil para você Empreendedor entender melhor.
Spread: O que é?
Em termo simples, spread é a diferença entre dois preços. É um conceito usado em diferentes áreas ( finanças, economia, marketing), mas a ideia central é sempre a mesma: o intervalo entre o preço de compra e o de venda.
1. Spread no Empréstimo Bancário ( o mais comum para o MEI)
É aqui que o spread mais aparece para o pequeno empresário.
Imagine que um banco pega dinheiro emprestado a um taxa baixa (por exemplo, junto ao Banco central ou de investidores) e depois empresta esse mesmo dinheiro a você, cobrando juros mais altos.
O spread bancário é justamente a diferença entre o custo de captação do banco e a taxa de juros que ele cobra de você.
Fórmula simplificada:
Taxa de juros cobrada do cliente - Custo de Captação do Banco = Spread
Exemplo Prático:
- O banco capta dinheiro a 10% ao ano.
- Ele te empresta a 30% ao ano.
- O spread é de 20% ao ano.
Para o MEI: Quanto menor o spread, mais barato é o empréstimo. Spreads altos significam crédito caro.
2. Spread no Investimento (Renda Fixa)
No caso de títulos como CDB, debêntures ou LCAs, o spread é a diferença entre a taxa que o banco paga para quem investe e a taxa que ele cobra de quem pega emprestado.
Se um banco emite um CDB pagando 85% do CDI para você (o investidor), mas empresta esse mesmo dinheiro a alguém cobrando 100% do CDI, o spread de 15% fica com o banco.
3. Spread no Câmbio (Dólar, Euro)
É a diferença entre o preço de compra e o preço de venda de uma moeda estrangeira.
Exemplo:
- A casa de câmbio compra dólares de você a R$ 5,00
- A mesma casa vende dólares para você a R$ 5,20
- O spread é de R$ 0,20 por dólar
4. Spread no Mercado de Ações
É a mesma lógica do câmbio: a diferença entre o melhor preço de compra (o que alguém está disposto a pagar por uma ação) e o melhor preço de venda (o que alguém está pedindo para vender a mesma ação).
Por que o Spread é Importante para o MEI?
1. Na Hora de Pedir Empréstimo:
- Spread altos = juros altos;
- Conhecer isso ajuda a negociar melhores condições ou buscar linhas de crédito com spread reduzidos (ex.: Finame, FGI)
2. Na Importação ou Viagem:
- Spread cambial alto encarece produtos importados ou viagens ao exterior.
3. Nos Investimentos:
- Entender o spread ajuda a escolher investimentos em que a instituição financeira fica com uma fatia menor do retorno.
Em Resumo:
Spread é o lucro intermediário. É o valor que um instituição (banco, corretora, casa de câmbio) adiciona entre o preço que paga e o preço que cobra.
Para o MEI, entender o spread significa entender por que o crédito é caro, por que o dólar da casa de câmbio é mais alto e como os bancos ganham dinheiro - e assim tomar decisões mais inteligentes para o seu negócio.
Vamos mostrar como se calcula o Spread para o MEI
Fórmula Básico do Spread
Spread = Taxa de Juros Cobrada do Cliente - Custo de Captação do BancoComponentes do Spread Bancário
O spread geralmente inclui:
- Lucro líquido do banco;
- Custos operacionais;
- Provisão para inadimplência (perdas esperadas com calotes)
- Impostos e encargos
Suponha que um banco: 🔗
- Capta recursos a uma taxa de 10% ao ano
- Empresta para você, MEI, a 25% ao ano.
Cálculo do Spread:
Isso significa que dos 15% de diferença, o banco cobrirá:
- Custos operacionais;
- Impostos:
- Provisão para inadimplência
- Seu lucro líquido
Calculadora Spread para empréstimos
Calculadora de Spread para Empréstimos
Resultado:
O spread bancário é de 0% ao ano.
Isso significa que do total dos juros que você paga, 0% corresponde à margem do banco para cobrir custos operacionais, inadimplência e lucro.
